Аналитика, ЕС – Балтия, Инвестиции, Латвия, Пенсионеры, Финансы, Фонды

На презентации отчета о работе пенсионных фондов. AKBL. Рига. 12.04.2013.

В обзоре пенсионных фондов за первый квартал 2013 года говорится, что управляющие средствами второго уровня пенсионных фондов ( Госкасса и частные фонды) обеспечили участникам годовой доход на инвестиции на уровне 6,35%. Активы фондируемых пенсионных схем выросли на 34 млн. латов, почти половина из них — 16 млн. латов образованы за счет прибыли, остальные 18 млн. латов — взносы в Государственное агентство социального страхования (VSAA).

С начала  работы пенсионных фондов в 2003 году до 1 января 2013 года их участники получили чистой прибыли 184 млн. латов.  Долгосрочные показатели прибыли показывают, что за первые 10 лет вложения во второй пенсионный уровень увеличились в два раза.

В структуре  консервативных пенсионных планов облигации составляют 78%, в сбалансированных планах — 87%, активных планах — 47%. В активных планах на долю акций приходится 29% вкладов, долгосрочные банковские депозиты — 13%, денежные средства — 8%.

Что касается географии вкладов, то половина (49%) приходится на Латвию, 30% на Европу, 4% на Северную Америку, 2% на Азию.

Региональная структура вкладов пенсионных фондов 2-го уровня в Латвии, на 1 кв. 2013 г.

На конец марта 2013 года в Латвии работало 8 схем государственных пенсионных фондов и их участников, имеющих 26 пенсионных планов. В конце марта в них принимало участие 1,2 млн. человек, увеличившись с начала года на 6 тысяч.  Как пояснила БК председатель правления Открытого пенсионного фонда SEB Даце Бренцена, во второй уровень вовлечены практически все налогоплательщики Латвии. 

Частные пенсионные фонды — 3-й уровень

Среднегодовая доходность пенсионного плана третьего уровня в 1 квартале 2013 года составила 6,68%. Стоимость активов выросла на 5,7 млн. латов, составив 148,1 млн. латов. Прирост активов  обеспечен как выплатами участников на сумму 6 млн. латов, так оплаченным капиталом в размере 3 млн. латов и привлеченными инвестициями в размере 2,7 млн. латов.   

На конец марта 2013 года в Латвии работало 6 пенсионных фондов, предлагающих  19 различных пенсионных планов, отличающихся как инвестиционной стратегией, так и видами валюты.

В пенсионную систему третьего уровня вовлечены 210 263 участника, увеличившись с начала года на 2278 человек.  По словам Д. Бренцены, за 14 лет существования пенсионных фондов 3-го уровня, число их участников достигло 18% от всех налогоплательщиков, или 955 предприятий — от 90 крупных до малых крестьянских хозяйств. За 55 тысяч работников пенсионные взносы платят работодатели.

Пенсионные фонды и евро

По мнению экспертов AKBL, управляющие пенсионными фондами готовы к процессу присоединения Латвии к зоне евро. Переход на евро  не повлияет на стоимость пенсионных вкладов, так как будет проходить по официальному курсу Банка Латвии, по которому сегодня оцениваются инвестиции в иностранной валюте. Вместе с VSAA будут проведены мероприятия  по упрощению плана и инвентарной переоценки фондов. До 2014 года вся информация будет отражаться в обеих валютах.     

Эксперты также отмечают, что в пенсионных планах уже давно происходит постепенный сдвиг в сторону евро. Средства в евро растут гораздо быстрее, чем в латах,  а привлекательность латовых депозитов в последние пару лет исчезла. В то же время доля инвестиций в евро за последние пять лет удвоилась. Этот процесс продолжился в первом квартале 2013 года, инвестиции в евро в структуре пенсионного плана достигли 67%, в то время как в латах снизились до25%. Соответственно, инвестиции в плане третьего уровня выросли  до 77%, а в латах упали до 16%.

Фото БК.